從零開始學炒股：新手必知的炒股必修課 手把手教股票01股票的收益有多少？

大家好,歡迎來到九算教育,讓理財變得更簡單 今天的話呢,我們會開啓2月份股票公開課的新一期的系列課程 叫手把手教你做股票 我是主講人一鳴老師 首先的話呢,我們做一個簡單的自我介紹,尤其是對於新學員 我是九算科技的創始人,愛交易100的首席講師,長期從事投資理財 的培訓工作,在這個行業裏面的話,已經有16年了 擁有證券行業和期貨行業的從業資格,那麼這個是專業性方面的一個簡單的介紹 OK 那我們進入今天的這個課題,我們今天是第一講叫 普通人爲什麼要了解股票 我們會從大家關心的這個股票的收益有多少開始講起 然後呢會談到股票的本質是什麼 最後呢我們會講到普通人我們瞭解股票有什麼好處 首先呢我們來看一下的第一部分的這個話題叫股票的收益有多少 應該來說呢 對於大多數人來說 不管你是準備做股票 剛剛做股票還是你已經做了一段時間了 這個問題的都是一個很核心的問題 就是我就做股票究竟在股市當中能賺多少錢呢對吧 那股票的收益究竟有多少呢 我們先來看一個 一本著作叫 股市長線法寶 那麼這本書的話呢是美國的一個很出名的教授叫傑里米希格教授 他寫的這麼一本書 那麼這本書裏面的話呢有非常多的 這個基於美國市場統計的一些數據 這個書已經出版以後啊特別是我上面左邊的這幅圖 被非常多的投資大師包括一些 股票著作什麼呀所引用 證明什麼呀這個 對於投資來說什麼 特別關鍵 就相當於我們有了一個參考 對吧 那這個圖他講的是什麼呢 他其實就是統計了美國長達210年 從1802年到2012年長達210年 這個美國各類資產他的一個收益率情況 右邊的是數字 假設你在 這個 1802年的時候 比如說你拿了一美元 你這210年什麼都沒幹 那麼 他會變成0.05美元 有人說老師拿到那個錢被老鼠吃了嗎 不是 是因爲什麼呀 我們這地方指的是他的購買力 明白這問題吧 你說你在這個2012年的一美元啊你 倒回到什麼呀這個我們說1802年的話那你 這個1802年一美元可以買很多東西 但是你到2012年呢 你的購買力什麼呀他已經上市了 因爲在這個過程當中有通貨膨脹 通貨膨脹就是物價上漲唄 你這個物價沒上漲的時候一美元買很多 那物價上漲以後呢一美元買的怎麼樣 只有之前的1 0.05這麼一個情況 OK 下面就是我們說的幾類資產的這個實際收益率情況 比如說黃金 黃金的話呢他一美元呢 經過200年以後210年以後呢變成了4.52美元 大概就漲了4倍4倍多對吧 那我們說呢 這個黃金呀你會發現他從長期來說呢他不具備增值的潛力 我們經常講黃金是一個保值的工具是個避險的工具 比如說 打仗了金融危機了有風險了 這個時候黃金他可以避險 但是如果你把黃金作爲一個 長期的一個 投資的這麼一個 我們說增值的一個工具的話那恐怕來說不是很合適 你看希格爾教授呢他給了這麼一個統計數據就非常具有參考性的 就我們可以用他來做避險 但是長期來說呢 增值潛力有限 下面就是國債和債券了那就不一樣了 國債的話呢 他這個210年下來以後 增長到281美元 那這就是我們說有一定的增長率了對吧 債券那麼他210年下來以後呢到1778美元 那這個增長幅度更大 當然了 最厲害的是什麼 最厲害當然是股票 股票的話呢如果你在1802年買了一美元股票的話 那麼到了2012年他會增值到704997美元 哇這個數字 太誇張了很多人說老師你這數據 這個太誇張了就就這樣有這麼多嗎 我們說什麼這是210年的結果你看這個數字挺大 其實如果你弄到年化就是我們說每一年的情況的話 他的年化收益只有6.6 不過這6.6已經是逆天的存在了我們可以看一下啊 這個這個6.6%啊他是210年以後他變成了70多萬倍 其實這個數據也告訴我們 投資理財的核心是什麼 就是複利 我們剛剛講的那個通貨膨脹啊其實是反向複利的意思 就是復虧嘛對吧 我們說投資就是複利就是啊你只要你這個能夠保證一定的收益率你時間越長 然後你的收益就會越高 反過來呢 如果你不做投資拿着現金的話 那他那個通貨膨脹是反向的對吧就是他物價不停的漲嘛相當於你的購買力的不停的上市他是反向複利就是你不停的在復虧這麼一個情況 所以我們說投資理財的核心是什麼其實就是複利 我們可以看一下左上角呢 吸管銷售啊他把他的這個各項資產的年化收益呢 年化收益率體現出來了我們看排名第一的就是股票6.6%的年化收益 然後呢債券是3.6 然後呢這個短期國債是2.7黃金呢是0.7美元是負的1.4就是他會有通貨膨脹反向的就是我們說的復虧這麼一個情況 ok從這個數據當中我們能夠得出什麼結論呢 就是我們說的叫股票是什麼股票是長期最賺錢的資產 啊那這個數據啊對於我們去做投資來說很關鍵啊整個的股市產權法寶當中啊其中的第一個核心觀點就是 你如果做投資做長期投資的話那麼你一定要配置股票 那當然了這本書的話呢電子版我們也有如果大家感興趣的話呢可以加客服的微信啊17200313064加這個微信的話呢 啊備註領取電子書啊我們呢可以在課後什麼會把這個電子書發給各位好那我接着講 那我有的學員就說說老師你這個數據雖然很好也也很很詳實然後數據也很時間也很長 但問題是你這是美國的呀 對吧我們又不投資美國股票那中國呢我們來看看中國股市的民意收益率 注意看啊 中國股市相對於美國來說就簡單了美國的200多年嗎他需要收集數據那個年代數據又不是很詳盡所以他做統計很複雜 中國呢一共才30年30來年的時間對吧那我們就以我們最長的這個指數叫上證指數爲例 上證指數呢從1990年12月19號開始 從100點起步那麼截止到去年年底的話呢他的收盤點位是3089.26 也就是說呢這35年下來以後呢他增長了什麼30倍 那30倍呢我們說我們要了解他的具體的每一年就是年化收益對吧可以用這個公式拿中值 3089.26 然後除以初值100個點 然後開幾年就開幾次方我們說32年就開32次方對吧從 90年到22年嘛到90年年底嘛到2020年底 那一共呢是32年就開32次方然後減一 等於多少呢等於的結果就是11.3%也就是說中國股市以上證指數爲例 我們的年化收益是多少是11.3% 那有的學員就會說了說老師那我們的這個年化收益怎麼比美國高而且高挺多的呢 這裏有兩個原因呢首先第一個原因我們時間短你明白吧 你才30來年時間人家200多年時間對吧 第一個我們時間短那這個這個短的同時呢就是在中國應該說在過去的三四十年間啊 中國的經濟比美國好 啊你往常的說怎麼咱們不能講 但是在過去的三四十年間我們的經濟肯定是比美國強的要不然我們的GDP怎麼從後面啊跑到現在的這個全世界第二呢 對吧那這個股市是經濟的晴雨表所以呢他的年化收益能夠體現這一點 另外一個呢就是我們算的是民意收益率 我們前面算那個美國他都是實際收益率就是要把通貨膨脹扣掉的對吧我們這沒有扣通貨膨脹 所以呢我們的時候這個收益率高那這個實際收益率和民意收益率他們的關係啊 其實就是啊實際收益率等於民意啊收益率減掉通貨膨脹率 就是你在啊這個民意上這個資產增長了這麼多倍 然後呢你越需要把什麼呀把這個通貨膨脹物價上漲這部分扣掉纔是你真正的實際收益率 啊就好比如說啊你你投資今年賺了10% 然後呢啊你各類資產各類物價呢它增長了3% 那你的實際收益率就7%你明白的問題吧 所以這麼一看呢哎就很好理解了我們的民意收益率比他高那因爲我們沒有減掉通貨膨脹率 對吧那通貨膨脹什麼呀哎我們左邊有張圖叫通脹怪獸 是吧就是你什麼都不幹的情況下這個通貨膨脹它不停的在吞噬你的財富 是吧所以呢我們啊這個對於通脹一定要保持警惕 啊雖然我們這兩年可能通脹保持的還可以對吧 但是你要看到像去年啊因爲歐的這個這個衝突的問題對吧啊美國呀歐洲啊那有通貨膨脹的下人7%多10% 你意味着什麼呢意味着你同樣的去年發1萬塊錢工資啊和今年發1萬錢1萬塊錢工資 那你買的東西也什麼呀幾乎要少10%啊因爲他價格漲了10%嘛 對吧通貨膨脹率其實就是表明物價升漲的情況 那你工資沒有漲的情況下物價飛漲啊大家的這個生活就會變得比較艱辛所以你你經常會看到 這個歐洲啊特別是像法國動不動就還馬甲抗議爲什麼 那你你可不嗎你你這個工資不漲然後你的物價飛漲那人民的生活就每況愈下嘛對吧ok 瞭解這個概念就可以了那有人說老師我們 我們的這個通貨膨脹率究竟怎麼樣呢 我們說呢近幾年的通貨膨脹率其實不高但是呢如果你綜合看從1987年到現在30多年間的話 哎這個 中國官方呢也曾經給出過這個通脹的數據啊我們的這個年通脹負荷增長率呢大概在3.75%這個樣子 啊就是你要知道我們國家90年代包括 啊2000年初的時候包括這個2009年的十萬億的時候那通脹率也是高的嚇人的啊 那用世界銀行公佈的數據的話呢那這個數據可能會更高一點就是5.19% 大概相當於1987年的一塊錢呢等同於什麼2017年的4.57元的購買力 也就是說呢啊你在2017年的這個錢了這個購買力的話只有什麼1987年的五分之一不到啊五分之一左右這麼一個情況 啊當然這地方他這個算通貨膨脹率的時候通常來說是不算什麼呀像房子這類大類資產的 對吧算投資裏面其實 房子我們說中國的這個丈母孃啊這個房子其實是一個剛需啊對吧人們都要買對不對 所以居民的感受的話呢因爲房價上漲的原因的話你可能會感覺物價通脹什麼呀會會更加恐怖一些 更加糟糕一些啊舉個很簡單的例子大家都知道 但很多人呢都聽過啊祖輩或者父輩講過這個萬元戶的這個概念對吧 那個萬元戶其實就是我們說的這個80年代就有萬元戶 那萬元戶那個時候1萬塊錢可以買很多東西 你今天1萬塊錢你買的東西屈指可數這其實就是什麼就是我們說的購買力的一種體現對吧通貨膨脹它會吞噬你的購買力 那麼好了我們來做個對比 對比什麼呢大家來看一下假設挺好了假設你拿着100萬不動啊拿着100萬不動 那麼我們如果按照這個3.75的通貨膨脹來計算的話相當於呢30年以後呢你的 啊你的這個真實的購買力也只有32萬 對吧如果按照5.19的通脹率來計算的話啊這個算完以後呢你就是100減掉5.19嘛就是你相當於你每次付虧嘛對吧 物價上漲這麼一個情況算出來以後呢你的購買力差不多就是20萬啊相當於之前的1 5這麼一個情況 好了這是第一種情況就我們拿着錢不投資 那麼另外一種情況呢就是我們拿着錢去買股票啊假設你拿着100萬就買了上證指數 那上證指數我們剛剛算了它的年化收益呢是11.32% 那如果按照30年來計算的話100萬乘以一個一加11.32%的30次方的話等於多少呢等於2496萬 啊你一看你投和不投什麼樣差距非常大 那如果我們以32萬和2400萬爲例的話那差不多差80倍左右對吧 如果我們按照5 19啊這個通脹率來計算相當於20萬和2400萬來對比的話差120倍 80 120啊平均一下就差不多是100倍的情況啊 也就是說你投資股票和不投資股票相差100倍之多 所以爲什麼我們說大家做投資的時候一定要注意富力的這個問題 對吧啊巴菲特也說他說呢 從短期來說拿着現金呢你可能感覺是安全的 但是從長期來說拿着現金風險巨大原理就在這 啊也就是你投資股票和不投資股票從長期來看那個差別是巨大的 那有的學員就會問了老師那爲什麼呢 啊那爲什麼投資股票會有這麼大的一個一個差距呢哎我們第二部分就來講一講股票的本質是什麼