美股：又是一個要被罵死的答案【2023-10-20】

哈嘍大家好 歡迎回到陽光財經週末點評 我是Sanni 今天這支影片呢 是在一個房車營地裏面拍攝的 今天出門本來是想來看看楓葉的 但是沒想到天公不作美 下過好幾場大雨了 什麼照片都沒有拍到 事情經常是這個樣子的 不管你事先做了多麼周密的計劃 但是往往趕不上天時地利和人和的變化 特斯拉本週用了三天大跌17% 速度超級快的 星期三在財報前已經開始跌了 當天就跌了4.78% 財報發佈之後好像還穩了一個小時 等到馬斯克講話就開始大跌 到了星期四更是一天跌10% 投資者殺跌的情緒濃重 到了星期五空頭還沒收手 繼續殺跌 華爾街那些大銀行 一看財報不好 也紛紛下調特斯拉的目標價 摩根士丹利將目標價 從400降到380 高盛把目標價從265降到了235 花旗從271調降到255 還有富國銀行從260降到了250 還有很多都是降低特斯拉的目標價 但是有意思的是 即使調低了目標價 仍遠高於當前的股價 反彈了漲了 可以說我實現了目標價 那跌了也可以說調降的目標價 本來就是要看空 其實特斯拉上個季度交車數據 本來就是名牌 營業收入和淨利潤 沒有以前那麼好看 這在財報發佈前 就已經是公開的信息 我上週開始 就不斷的在說特斯拉業績不佳 財報可能會有問題 上週的週末 以特斯拉可能的問題作爲標題 我就被一名評論區的觀衆 罵我唱空特斯拉 實際上特斯拉配合財報變盤 並不需要任何人去唱空 而是歷史經常發生的事實 特斯拉每逢財報都大起大落 有時候大漲10%以上 有時候又是大跌10%以上 我覺得這裏面有兩個重要的原因 一是散戶太多 有很多渠道顯示 特斯拉有很多散戶在交易 人們喜歡炒特斯拉 講特斯拉的節目和文章 也有更多的關注度 散戶交易頻繁 從成交量也可以看得出來 特斯拉是美股交易量最大的個股 經常超過蘋果微軟 它市值不是股王 但是在成交活躍度上面 早就成爲人氣最高的股王了 那麼散戶有什麼特點呢 散戶的特點就是追漲沙巔 漲的時候趕緊衝進來買 只要賺個幾塊錢就趕緊賣掉 因爲這隻股票股性很活躍 幾塊錢撈一票是很容易的 追漲的本質是博灑 只要有下一個人以更高的價格買入 那麼你以很高的價格買入也沒關係 反正會有人來接盤 那散戶的另一個特點就是沙巔 一看完了業績這麼差 趕緊賣出 結果大家都紛紛賣出就形成了踩踏 再加上美股是可以做空的 做空沙巔賺錢也是挺兇的 財報之後特斯拉的空頭有長進 每日賣空數量翻倍增長 那麼散戶除了踐跌殺跌 跌加空頭做空 跌起來就比較兇了 實際上特斯拉的業績可能會有問題 這個話題我在上週末的週末點評 就用大標題指出來了 其實我也不見得比觀衆有更多的信心 無非就是IBKR後臺提供的免費分析師 綜合數據給出的結論 有賬戶的都可以查看 IB的鏈接我一直掛在評論區置頂 要的直接點擊瞭解 那麼特斯拉的業績早有預期 爲什麼還要暴跌三天 拿我們散戶祭天 因爲這裏有第二個重要原因 高估值 高度敏感 如果是低估值那沒關係 低增長也無所謂 當你在地攤上買一件衣服 你並不會去期待太高 主要是因爲花的錢便宜 拼多多9塊9包郵 你不會有很高的期望值的 大概差不多就給個好評了 而當你花成千上萬買一件名牌 你的期望值是相當高的 如果你聽說這個名牌要變成地攤貨了 你肯定會破口大罵的 特斯拉按靜態適應率有58倍 動態適應率也有60倍上下 根據彼得林奇的PEG公式 淨利潤增長率最好能達到60%以上 才能說估值合理 那麼現在營業收入的增長速度 只剩下了8.7% 各位數了 淨利潤的增長速度同比下降37% 所以要按利潤增長速度 和適應率估值進行匹配 PEG居然是負的 估值就是太高了 除非未來利潤回到高增長的軌道 當利率相當高時 汽車貸款利息高 買車的購買力降低 簡單說就是不好賣 你看比亞迪在中國市場佔有率第一 用一個詞說就是遙遙領先 利潤增速短時間內 似乎很難迴歸到高增長 因此投資者期待別的增長點 比如賽博皮卡 FSD AI等越說越遠的東西 最後就變成了萬枚之客 期待越高失望越高 首當其衝的是賽博皮卡 賽博皮卡沒有拯救特斯拉的股價 馬斯克講話降低大家的預期 說賽博皮卡要一年到18個月 纔會對現金流有積極意義 大批量的交付可能是要到2025年了 這不遠水救不了近火 不要說2025年了 就連美聯儲2024年下半年 可能要開始降息 都沒有能阻止人們拋售資產的腳步 太遠的未來 是實現不了當前對股價的支撐的 投資者基本上都是非常短視的 這個財報不好 馬上打折促銷 等不起你一年又半載的 而我們總是說炒股炒未來 看大勢賺大錢 放長線釣大魚 但是在這種三天暴跌17%的面前 都是不堪一擊 特斯拉這隻股票有可能形成破底翻的走勢 什麼叫破底翻 就是破位下跌之後迅速回升 變成底部 破底翻使得技術派在止損之後痛失籌碼 它在上次是這麼走的 這個圖是4月份的走勢 當時也是出了個一季度財報 當天跳空大跌 此後的5天 特斯拉股價跌破前期低點的支撐位 看起來是不是很像一個M頭 雙重頂 這在技術形態上是即將大跌的標誌 但是看起來是頭部形態之後 特斯拉的破位只是引誘技術派止損 後面的走勢差不多是翻倍了 破底翻走勢是一種反技術形態 在最近幾年的美股中越來越多出現 使得技術分析理論淪爲被收割的工具 越嚴格按照技術理論來執行 就越會做反方向 然而市場的狡詐之處就在於 當你以爲是破位時 它來了個破底翻 當你以爲是假破位時 它其實只是個死貓跳 真正的大跌還在後頭 那麼特斯拉會反彈嗎 我認爲下週大概率會反彈 反彈不可能爲大家解套 我們來看籌碼分佈 只有1.53%的籌碼處於盈利的狀態 90%的籌碼成本在215到273之間 上方特別是250上下15元的套牢盤特別的大 這空頭借財報把我們套住 應該是不會輕易讓我們跑了 從圖形上看特斯拉即將形成多重頂 是一個比較難看的頭部形態 要是20年前看到這樣的圖形 那多半是下跌的 但是現在不一樣了 現在是互聯網時代 人人知道這個是頭部形態 那麼反其道而行之 破位後反彈 技術派就乖乖的交錢 基於破底翻的案例越來越多 也有人開始以串新低買入大法去博反彈了 但是這個本質上還是一個賭博 我認爲205美元位置是特斯拉年限的重要支撐位 212美元位置是破底翻的關鍵位置 212和三國時期的荊州一樣是兵家密爭之地 星期五我已經在盤中發現212的爭奪 跌破212後有一波分時圖的反彈 我希望下週圍繞212和2057塊錢的支撐區域 形成一波反彈 看看能不能到230 而235以上就是套牢密集區了 我覺得短線上不去了 那如果跌破205怎麼辦呢 跌破205就是要收割財經博主的價位了 因爲再來一根大陰線罵我的人就更多了 總之啊上漲的時候大家都是股神 下跌的時候只有財經博主必須捱罵 只要你心情能夠好一點那罵一罵也無妨啊 最近幾天美股大跌評論區又有觀衆認同頭尖頂的觀點了 說我早早的說頭尖頂應該讓子彈飛一會兒 現在不就是大跌的嗎 不要急着認錯 我們來看一下標普500指數 經過三天的大跌頭部形態再次形成下跌的垂直度有自由落體的早期形狀 實在讓人越看越不樂觀 之前我在花頭尖頂的進線時以4335點水平線作爲進線 因此呢指數反彈時就站上了4335點的進線 導致頭尖頂成爲失敗圖形 但是啊 如果我們把左肩的位置考慮進去 再畫一條線 那這個時候呢 就會發現這條進線並不是水平直線啊 而是右肩比左肩高 向上傾斜的一條直線 用這條線一套 發現標普根本就沒有站上進線 頭尖頂的形態還是在的 如果下跌得以繼續 那可以跌到4000點和4100點之間 納斯達克指數下週也有可能再穿新低 形成一輪下跌趨勢 下週公佈財報的龍頭有24號的微軟和谷歌 兩個公司同一天公佈財報 約好一起pk人工智能的成績 預計兩隻業績都還不錯 微軟的雲業務和谷歌的油管業務可能表現較好 成爲亮點 再來25號是matter發佈財報 matter的財報對大盤影響力較小 但個股會有較大的波動 26號是亞馬遜發佈財報啊 巨頭的財報如果是大超預期 或者可以改變一下大盤目前岌岌可危的態勢啊 在任由大盤這三根大陰線自由陸提下去 今年基本上就是最近三年來最慘的一年了 好 那我們今天的週末點評就分享到這裏 感謝大家收看 我們下期節目再見 拜拜