美股 數據矛盾,抓住年底機會! NVDA新高可待,TSLA出奇招看不懂,BA基本面利好!穆迪負面展望免疫!依舊小心VIX的警告!

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#抓住年底机会 #NVDA新高可待 #TSLA出奇招 #BA
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我是Rino 現在是美東時間
三年11月13號 週一晚上的6點15分
全新的一週以無聊的行情開啓
今天的標普和納指是縮量收跌
倒指羅素則是縮量小幅收漲
市場參與者對於穆迪上個星期五盤後
下調美國信用評級制負面的展望
沒有出現太大的反應
只在盤前期貨裏邊有一點點的表現
在週日晚間的時候 指數期貨開盤之後
期貨是走勢疲軟
但是在亞洲盤尾盤時段就出現了買盤
現貨指數在低開之後
算法交易是立即介入推升至平盤附近震盪
看來本週還需要等待更多的消息面的出清
在標普的11個大板塊中6漲5跌
其中公共事業還有房地產信託板塊領跌
能源和醫療板塊的漲幅居前
今天的標普是縮量收到了4111點的位置
正好是卡在了線上
而且由於今天是一個縮量
所以全天的博弈也並不明顯
看來還是得等明天的CPI推動
到底是確認增量的上行突破
還是回吐漲幅
或許明天咱們有更加清晰的答案
本週有幾個非常大的數據和事件
比如明天有美國的消費者物價指數CPI
星期三有美國的零售銷售數據和PPI
星期五是美國政府可能關閉的最後的期限
還有在這個週末也不平靜
週六是亞太經合組織領導人的峯會
APEC開幕
一直會延續到下個星期
所以本週還是要比較關心中美之間的
關係的變化
有可能對咱們的股市和經濟
特別是信心上會造成比較大的影響
那麼今天的經濟數據方面
咱們還是必須得看一看
來自於紐約聯儲的月度消費調查數據
爲什麼要看這些數據
因爲這些數據其實咱們說
美國的經濟的組成部分
大多數GDP貢獻都來自於消費
那麼消費預期好不好
大家的信心足不足
這個也預示着咱們後面的股市
它公司這些到底掙不掙錢
所以消費是一個前瞻性的指標
那麼根據目前的消費調查顯示
一年期的通脹預期
連續兩個月上升之後
10月份是出現了首次的數據下降
那麼一年期的通脹預期
是從9月份的3.67%
下降到了3.57%
未來三年的通脹預期的中值
是保持在3%不變
未來5年通脹預期
是從2.84%降到了2.72%
是4月份以來的最低水平
另外對於自己的信貸
還有找工作的看法的能力
是完全不一樣的
小部分的受訪者表示說
現在獲得信貸比一年前更有挑戰性
但更多的人說
他們預計信貸將在一年內收緊
從就業和找工作上來看
消費者預計自己明年失業的可能性
是上升了0.3個百分點到12.7
失業後找到工作的可能性
是從56.5小幅上升到了56.6
看來表示自己明年可能失業的人
也更多了
然後更容易找到工作的人也很多
大家看起來對就業這塊還挺樂觀的
預期收入增長中位數是下降了
0.2個百分點到2.8%
與兩年多來的最低水平是持平的
這裏我就想對於市場的經濟
也就是GDP
還有標普的EPS
還有股市到年底這兩個月的中限
這就是年底的機會
我想提供一些來自於數據層面的思考
目前大家所知道的一個基本情況是
美國的財政赤字還在擴大
那麼一方面是支出的增長
我相信大家都知道
但是大家不知道的是
另一方面是來自於稅收的下降
這和咱們現在看到的經濟火熱的表象
它是矛盾的
給大家看一下這張圖表
這是美聯儲提供的表格
那麼聯邦財政的收入
其實大多數的部分都是來自於所得稅
或者是工資稅等等
這一系列的所得稅
但是我們說
如果工資和就業的增長
確實像勞工部統計的那樣飆升
咱們之前不是看到
整個的勞動力市場非常好嗎
我們看到的就應該是
工資還有收入稅的更多的增長
那麼這張圖表
就是目前的聯邦政府的稅收的
進賬的情況
事實是聯邦的收入在下降
它表明家庭的收入
其實沒有真正的飆升
從季度上來看
2022年第三季度開始
大家看這個曲線
折線是不是一直往下在走的
一直是在下降的
包括下降到現在的二季度
有統計數據的二季度
全是在下降的
那麼說明人們在剔除CPI調整之後的
公司增長總體的程度是下降的
你不然的話稅怎麼可能越交越少
對不對
相信生活在美國的朋友
可能對於物價增長
還有工資增長幅度之間的差距
你應該是深有感觸的
那麼現在這麼火熱的GDP
和減少的財政收入
這兩個是背離和矛盾的
那麼這個火熱的經濟的GDP
它主要是來自於什麼地方呢
大家覺得你想一想
其實稍微一想就能明白
就是來自於企業的高通脹
就是高企的通脹水平
物價水平
而不是真實的收入水平的提高
也就是說賺的它是沒有花的多的
如果咱們假設美聯儲能控制通脹
那它必須是一同會掐住GDP的喉嚨
那麼沒有掐死就是美聯儲所說的軟着陸
如果用力過猛
就是進了ICU也沒有用
現在大約大家不同的投行銀行
對於後面的經濟還有利率的看法
其實是天差地別
比如瑞銀就說
他們認爲美聯儲會在2024年底
開始降息275個基點
從24年明年年底
一直要降275個基點
目標會降到利率低於3%
高盛現在預計到2026年的
聯邦基金利率是3.5到3.75之間
大家看看這裏邊差了多少是吧
所以大家掌握的數據
和有分析方法的不同
就導致現在後續的經濟非常的
感覺走的預期是非常的奇怪的
那麼我給個結論
好吧
說了這麼多
我就是想說一說
對於咱們股市來講
到底應該怎麼去思考的問題
華爾街對於明年標普
11%以上的EPS的高增長
它只會基於幾個邏輯
要麼就是認爲現在的通脹下不來
但是它和現在剛纔講過的
降息預期的壓住
它肯定是個矛盾的
要麼就是它會後續下調標普
在2024年和2025年的
EPS的盈利目標
我是更傾向於後者
就是會下調2024年的EPS
因爲我看到的消費數據
現在已經開始走弱
所以我的看法是
通脹最終會下來
但經濟的GDP也會下來
標普2024年的EPS也會下來
那麼EPS調整的時間
很有可能就是最近的兩個月
股價如果我們說真的這個地方
放量大漲
向上突破
往上走得更高
甚至去跑前高
如果能借着這未來兩個月的
聖誕行情走高
那麼絕對是華爾街的出貨機會
那麼我個人會遵循這個邏輯去操作
這是對於未來兩個月的操作
我相信大家如果長期在投資股市的
一定會知道華爾街是非常善變的
他們對於市場的預期
可以季度就進行調整
所以他們現在如果漲上去
違背了現在的基本面
後面如果把EPS往下一調
我相信可能他們跑得非常的快
華爾街
那麼兔子都是他們的孫子
所以大家要小心
這是對於最後的兩個月
給大家的一個前瞻性的提醒
爲什麼這麼長時間就要提醒
因爲很多朋友怕到時候追上去可以
漲上去也不錯
但是不知道慢
那個可能就最後坐過山車
就沒啥意思了
好
講了這個之後
咱們來說說
關於今天的個股方面
首先說一下波音
波音今天的表現非常的不錯
大漲4%
主要是它在迪拜航展上
獲得了大量新訂單
包括阿聯酋航空
價值520億美金的訂單
還有彭博社的報道說
中國可能正在考慮會解禁
對於737 MAX的
噴漆式商業飛機的商業凍結
所以今天利好消息大漲4%
一口氣是漲到了上方的強壓力
208到229的位置
那麼這個地方
給大家標出來的這個地方
大家一定要注意
這就是波段的位置
波段的位置
它現在是已經跑到了
波段的上沿去了
好
然後這個就簡單的提一下
基本面上咱們之前財報講過
今天就不再更多的去重複了
英偉達是推出了新的H200的GPU
它和當前的H100相比
性能據說是高達60%到90%的提升
把股價今天一口氣推到了486
盤後還在小幅上漲
目前主要是說一下
英偉達的基本面
前方已經沒有任何的壓力
只有一個象徵性的高點502
但這個地方是不存在壓力的
所以幾乎現在所有英偉達的持有者
都是屬於獲利狀態
那麼這種情況
上方沒有壓力
它的新高就指日可待
無非大家就是看它什麼時候
能夠出現頂部的放量的滯漲形態
那個時候可能就是大家有分歧的時候
在沒有出現之前
那麼代表市場還可以繼續高看
所以英偉達新高指日可待
好
重點來說一下今天的特斯拉
因爲今天特斯拉的操作
我有點沒看懂
說實話不是技術面沒看懂
是基本面上有點沒看懂
目前特斯拉的情況
今天一口氣漲了4.22
跑到了上方的強壓力位置
212到233
下方連續多次的在這個地方橫盤之後
對吧
現在又要往上走
就來回在這個範圍裏邊打擺子
就是大家波段的特別開心
看起來
那麼特斯拉今天是有兩則消息
第一則消息是說
馬斯克很有可能在本週晚些時候
會會見印度的貿易部部長
討論公司在印度建廠的計劃
那麼這個建廠是需要政策的配合的
印度現在可能正在考慮
對於電動車整車進口
實行長達5年的減稅的政策
以吸引特斯拉等公司
去印度投資和建廠
特斯拉曾經在2021年的時候
希望印度根據進口車輛價值的不同
把進口的關稅從70%到100%
降到40%
這裏簡單提一下
如果特斯拉真的是到印度去建廠的話
理論上當然可以節省投資成本
就是生產的成本
但有很多朋友也擔心
說印度的營商環境不穩定
對不對
怎麼樣的
這個就得需要馬斯克自己去談
而且通過協議的形式去進行商定了
另一方面大家也可能會說
那去印度如果一再能建廠
對於特斯拉外來的銷量推動
會不會變得特別的大呢
答案是不會
因爲2022年的時候
印度的兩輪還有三輪機動車的銷量
差不多是1600萬輛
就是摩托車和三輪車
但是四輪乘用車的銷量
只有不到400萬輛
而且印度的四輪車的多數的新車的售價
只有1萬到1萬5千美元之間
所以你想想特斯拉現在的汽車的定價
它最低也只能生產差不多
2萬5千美金左右的車
對吧
那麼肯定是超出了大多數印度消費者的
承受能力的
所以最多就是能建廠的話
未來的話能夠去減少它的生產成本
倒是一個利好的消息
好
然後第二個消息就是確實是有一點看不太懂了
就是經過了很多年的拖延
關於Cybertruck11月30號要開售的消息
大家估計很興奮
但是今天的媒體有報道說
特斯拉在Cybertruck的服務條款中
增加了一年之內不能夠轉賣的條款
違反條款的可能需要支付違約金
而且未來可能不能購買特斯拉的任何車輛
大家看看這個條款怎麼寫的
我個人覺得非常難以理解
他是這麼說的
他說如果在不到一年的時間內
出售卡車的車主必須通知特斯拉公司
公司必須就是否有必要豁免要達成一致
特斯拉有權收回回購
有權先回購車輛
每行駛一英里減去25美分
如果特斯拉拒絕購買您的車輛
比方說你開的特別猛對吧
或者已經是出現了較大的事故了等等
已經破破爛爛了
那麼您就只有在收到特斯拉的書面同意之後
纔可以將車輛轉售給第三方
那違反怎麼辦呢
如果違反這個規定
特斯拉有理由相信您將違反規定等等兩種可能
那麼就可以尋求禁令
阻止車輛所有權的轉讓
或者要求您支付違約金
那麼金額是多少錢呢
5萬美金
或者轉讓價哪個高
以哪個爲準
而且特斯拉說未來也可能會拒絕
向您出售任何的車輛
看了這個消息之後
因爲是這個business insider
媒體報道的
我也不知道
是真的是假的
最後是不是真的會是這樣
如果真的是這樣
我感覺買車怎麼就變成了買房
特斯拉這到底是想幹什麼呢
難道是未來一年
由於Cybertruck的交付量比較有限
他怕市場上比較稀缺
防止市場的炒賣行爲嗎
比方說交付的很少
要的人又很多
需求量很大
很多人買回去以後
馬上轉手
或者轉幾手
加價賣出去是吧
變成買車的黃牛了
是不是會因爲有這個原因呢
因爲如果你從正常的思路上來講
這種條款看起來
對特斯拉沒有任何的好處
反而會引起中間搖擺消費者的牴觸
會不會
你可以想象一下
如果你不是一個忠實的
特斯拉的愛好者
如果你不是要第一批拿到Cybertruck
如果你還有其他的選擇
或者不是必須要買
你是不是會等一等
或者看到這樣的條款
你會選擇扭頭走開呢
不知道大家怎麼看
評論區見
基本面上Cybertruck的銷售
暫時其實還不能夠幫到特斯拉
因爲根據馬斯克的說法
需要一年到18個月以上的時間
才能夠成爲現金流的貢獻者
而且產量會面臨挑戰
股價倒是漲了不少
在200到233之間來回打擺子
我只能這麼去說
祝大家繼續波段愉快
它如果真的去過了233
往上之後
我們才能夠往上更高看一眼
好
最後簡單的來談一下
關於大盤的走勢情況
大盤的期權方面
幾個指數層面
都沒有太大的異常和變化
四大指數都一樣
沒有什麼異常和變化
非常的平穩
今年的VIX的指數
是漲了4.16%
達到了14.76
但是上個星期
咱們講過的
VIX遠期期貨異常的情況
現在依然存在
價差依然非常的大
那麼還是預示着
市場會有一番腥風血雨
不知道這個是怎麼發生
或者由誰來推動的
總之市場似乎是在
壓住準備
所以在接下來的
本週下週
以及在後面的一段時間
我們要去觀測和追蹤
VIX現貨指數和期貨的
價差情況
直到它們恢復到
相對比較合理的水平
怎麼判斷是不是合理的
指數和期貨
以及遠期期貨
如果在10%以內的價差
我個人認爲是合理的
就是5到10都沒問題
超過這個的
都屬於不合理的
代表着市場會出現一些
我們不知道的方向變化
好
這個就是今天帶給大家的
關於市場的一些解讀
因爲市場比較清淡
所以我把相應的一些
我個人看到的東西
和大家提個曉
包括一些思考
希望大家看看明天的CPI之後
要關注明天會不會放量
往上再爬一步
或者是明天反而是放量
往下回吐
週五的漲幅
你就能知道
看清這個方向了
它短期到底想怎麼選擇了
順勢而爲就可以了
好
這個就是咱們今天節目的全部內容
非常感謝大家的收看收聽
請大家繼續幫忙
多多的點贊轉發
感謝大家
咱們就明天CPI之後
同一時間
再見