A股創16年來最大漲幅，金融機構清倉、大股東批量拋售 | 中國製造業再探底，滬廣深急保樓價【財經漫談】

觀眾朋友們好 歡迎您收看希望之聲的財經直播節目 財經漫談 我是童馨 今天是9月30號 星期一 中國股市創下了16年來最大漲幅 為何資深投資人士說 這是開啟了五折天行情呢 股市兵荒馬亂的上漲之際 為何瑞士私人銀行清倉了中國資產 為何同時還有32家上市公司的大股東集體套現 股市和中國經濟脫鉤 9月中國製造業指標再次探底 與此同時 上海 深圳 廣州急推措施保樓價 今天我們來聊聊這些話題 中國股市在十一長假期之前的最後一個交易日大漲 創下了2008年以來最大的單周漲幅 週一開始只有35分鐘的時候 滬深兩市的成交額就已經達到了1萬億元人民幣 這可是之前A股一天成交額的兩倍 並且是快速的增長 達到了2萬億多 是連續第四個交易日突破1萬億元人民幣 那截止收盤 上證指數是收報3336.5 中國股市一週內上漲了24% 創下16年來最大的單周漲幅 大家驚訝了吧 中共黨魁習近平傾黨國之力 一個星期就打造了牛市 真是嚇壞了自由市場的資本 不過冷靜理智的思考一下 傾舉國之力可以用行政手段製造牛市 是不是也可以說 這個行政手段可以做任何事 那這個還能叫市場嗎 的確 一位資深的A股投資人 今天早上一大早就給我發了一個段子 說A股進入了武則天首寡階段 我也摸不著頭腦 就回問了一句 A股和武則天有什麼關係呢 資深投資人士回復說 失去理智了 這才恍然大悟 當然這是一句玩笑 不過這也反映了很多投資人 對目前中國股市的一種普遍看法 9月30號 瑞士私人銀行龍澳投資總監 Michael Strobeck 在接受採訪時表示 已經清倉中國大陸的資產 並將資金轉向了美國股市 美債和美元 Strobeck透露 龍澳銀行原本在中國內地資產的 配置比例是6% 包括股票債券還有其他資產 目前呢 這一比例已經下降到了0 他是去年11月加入了龍澳 擔任首席投資官 他當時的首個重大舉措之一 就是賣掉該行為私人客戶管理的 所有中國股票和債券 他說我清空了所有的中國資產 他將這家管理著2490億美元資產的 瑞士私人銀行的資金 轉向了美國股票 美債還有美元 他在一次採訪中表示說 這一舉措效果極好 那即使中共當局最近通過了 一系列的刺激措施 推動了中國股市創下 2008年以來的最大漲幅 但是Strobeck並不後悔 也不為所動 為什麼呢 他解釋說 我不認為這將對股票市場 或者經濟產生持久的可持續影響 他談到此次的刺激措施時說 這是短期提振情緒的措施 那坦率地說呢 當政府以任何實質性的方式 參與資本市場時 他認為這並不是一個好的兆頭 那他的這句話也反映出了 投資界是如何看待 中共這種行政手段創造牛市的做法 可以說中共花萬億資金 想把賭場給洗白了 但是弄巧成拙 吸引來的還是賭客 並不是真正投資的人 有一位網友總結說 如果依靠財政政策刺激 就可以走出經濟困境 那這個世界上就沒有經濟危機了 如果依靠增發貨幣就可以消除貧窮 世界上就沒有不發達國家 如果依靠注水就可以讓股市走牛 那世界上就不應該有牛市了 就不應該有熊市了 那在中共的輿論控制下 現在這個時候 大陸不少媒體和自媒體 都藉著股市反彈 跟著中共在宣傳經濟光明論 那與此同時呢 還有一批人在這個時候是 暗度陳倉使勁拋售 他們是誰呢 答案就是股價飆升的 這些上市公司的大股東們 他們在趁這個時候使勁跑 9月30號A股大漲之際 上市公司股東們是趁勢減持 根據大陸媒體界面新聞不完全統計 自9月26號到9月30號收盤 三個交易日內至少有32家 A股上市公司的股東推出了減持計劃 很多都是頂格減持 其中不乏控股股東計劃大筆套現 報導統計了一下說 股東套現的金額規模有幾千萬 還有幾億 甚至有接近10億規模的 香頌資本執行董事沈萌 對界面新聞表示說 這些上市公司股東方 從自身利益最大化的角度出發 進行減持 這是一個很正常很合理的選擇 當別人犯傻的時候 利用別人的錯誤來賺錢 就是機會最大化 總結一下剛才的內容 我們是舉了三個例子 一個是國內的上市公司持股人 另一個是外資投資人 還有大陸的資深投資人士 他們的態度 他們的共同點都是一個字 好 不過現在市場的投資者之間 對於北京上週推出的這個刺激措施 是否會出現更廣泛反彈開端 存在明顯的分歧 億萬富豪投資者David Tapper就說 在北京的措施超預期之後 他正在購買更多的與中國相關的資產 那這是投資界有分歧 大陸的散戶呢 互聯網外道團賬號發文說 突如其來的大行情 改變了每個人的生活面貌 在他日常生活的北京國貿一帶 以前死氣沉沉的店鋪裡突然擠滿了人 他說中午喫完飯 走過附近的一圈咖啡館 那大家知道 北京國貿是最不缺的咖啡館了 那看到大批白領事坐在桌子上 熱火朝天打擊著筆記本鍵盤 他說幾乎所有的筆記本屏幕上 顯示的都是潮股軟件的介面 那這個現象也並不例外 財經賬號包數的看法是 比較符合A股這次的邏輯 他說這是一場比拼速度的遊戲 除了一直堅守在大A的機構和散戶 其實絕大多數的散戶和機構還沒有進場 那速度之快也讓他們眼花繚亂 市場變化之大也讓他們無所適從 他們有的還在等待回調 有的還在企圖看清形勢 而現在唯一的形勢就是 趕快進場拿到籌碼 不管那是什麼票 然後等待甩給姍姍來遲的接盤者 大家聽明白他這段話的潛在邏輯了嗎 就是炒一把就趕快拋 來晚的可就是接盤俠了 大陸資深投資人士也說 短期內股市的反彈並不代表經濟基本面好轉 長期還是有問題 還是那句話 任何的利好都是出逃的機會 那互聯網外道團也是金融人士 他指出 判斷這波波瀾壯闊的行情還能走多遠 可以觀察三個方面 一個是國際形勢 尤其是中美關係 第二個是房地產行業的數據 第三是當局對金融 互聯網等行業的政策導向 中國股市喫著興奮劑再往前衝的時候 中國的經濟卻還躺在ICU裡面 在週五公佈了工業指數大逆轉之後 週一公佈的9月採新中國製造業 採購經理人指數PMI 也下降到了49.3% 是2023年8月以來的最低值 供給不平衡 繼續成為困擾中國經濟的結構性問題 火星宏觀賬號發文說 代表著生產與供給的工業 建築業9月PMI都比8月份有所回暖 同時9月份服務業PMI 比8月份回落了0.3個百分點 到49.9% 跌破了臨界點 進入了收縮區間 這代表著需求端的服務業PMI繼續回落 也就是說 供給和需求的景氣水平 繼續背離 也就是說 股市和經濟脫鉤的同時 中國經濟的供給和需求的脫鉤也在加劇 那他還指出另外兩個值得注意的方面 他說 新出口訂單指數 也在收縮區間 降到了13個月以來的新低 另外 就業指數從8月的50融通線 降到了收縮區間 並且9月份 非製造業新訂單指數 繼續回落到44.2% 比8月份是大幅回落了2.1個百分點 創下2023年1月疫情結束以來的最低值 那作者說 這是需求端繼續低迷的顯著信號 也就是說 消費需求低迷的同時 訂單和就業的情況並不樂觀 那作者總結說 在消費只佔國內生產總值 40%左右的時候 導致了需求嚴重不足 供給嚴重過剩 供需失衡 陷入通貨緊縮的時候 結構性改革纔是重新平衡 中國長期經濟增長的唯一途徑 他說 這遠比宏觀的財政和貨幣措施更重要 因為如果沒有真正的收入分配製度的調整和改變 中國的家庭消費 將無法支撐生產和投資的繼續增長 那為什麼供給和需求會這麼嚴重背離呢 他說 即使當局在上週推出了史無前例的 一攬子經濟刺激政策 但是最後受惠的 主要是各級行政管理部門 和中共國有企事業單位 而對於如何提高就業 如何加速民營企業的發展 如何提高個人收入 提高購買能力 提高消費水平 如何提高如何縮小消費與供給的差距 基本上是沒有任何實質的措施 今天節目的最後 我們再來看中國經濟的重要產業 樓市的情況 因為馬上就要到大陸的十一長假期了 為了穩住樓市 中國大陸的特大城市 就是四個一線城市中的三個 都趕在了這個假期之前 出臺調整樓市的措施 上海、深圳連降購房門檻 廣州則是全面取消了限購 財新網30號的報導說 9月29號的夜間 一線城市中的上海、深圳、廣州 接連發布樓市寬鬆政策 其中廣州的政策調整是最為徹底 宣佈全面取消當地的住房限購措施 上海則是著重調整了 當地的限購信貸和稅收政策 那限購方面調整最大的政策是 非上海戶籍居民家庭和單身人士 購買外環住房時 所需繳納的社保或個稅年限 是由三年降為了一年 上海此前針對非本地戶籍 執行五年社保或個稅的限購措施 也是在今年5月17號才剛剛調整為三年 此次外環區域放寬為一年 但是上海的內環區域仍執行三年的限購 報導說常規的提法是 北、上、廣、深一線城市中 唯有北京還沒有出臺新的樓市放鬆政策 多名房地產行業人士告訴財新網說 通常一線城市中 北京的相關政策出臺是最謹慎的 那我們也持續觀察北京的樓市動向 這些城市是急匆匆的在假期前推出措施 效果如何呢 能保住樓價嗎 我們也要繼續觀察 不過目前看到8月的數據是 一線城市的樓市仍在量價起跌 中共國家統計局官方數據顯示 8月一線城市的新房和二手房價格 均出現環比下降 其中二手房價同比下降了9.4% 剛才我們提到互聯網怪盜團說 觀察長期市場的走勢有三個方面 中美關係和樓市的信號都好理解 那為什麼要觀察中共對金融 和互聯網行業的態度 是否會出現變化呢 中共央行前行長易綱曾經說 金融在提高資源配置效率 和降低風險中是起著重要作用的 金融與整個經濟的關係 是血液與生命的關係 我們看到中國大陸金融大蕭條的同時 經濟也在持續下行 金融行業之前是被中共當局 給定義成了黑五類 基金經理和許多金融圈的小夥伴 都已經消失了 雖然現在中國股市大漲 但是我們沒有看到任何 中共給金融行業要平反的消息 相信什麼時候我們發現 這幾年金融圈消失的小夥伴 又突然回來了 恐怕那纔是經濟要逆轉了 總結一下最近市場的消息 儘管中共當局在藉著中國股市 目前的繁榮時機 鼓吹經濟光明論 但其他的經濟數據和新聞 也在試圖幫市場冷靜下來 財經賬號中日政經評論 總結了目前中共高層救市的一個場景 他說現在的局面就是 當偉大領袖180度轉彎以後 各個部門開始轉過身再跑了 原來比的是誰更有定力 誰更懂中醫 現在比的是誰能配出更厲害的興奮劑 哪怕是帶著毒的興奮劑 大家可能覺得 這個節目有專業的投資界和經濟學家的評論 但是怎麼感覺好像自媒體的評論 似乎更多一些呢 自媒體的評論有兩個特點 一個是更貼近百姓的生活 就是貼地 再一個是大家話說的都很簡單 雖然簡單 但是可以引起人們的思考 謝謝觀眾朋友們 以上就是今天的財經漫談 節目內容不是投資的建議 請您記得點贊訂閱並且分享 如果您有感興趣的話題 也歡迎您在評論區留言 感謝您的支持 我們明天同一時間再見